EPG : รีวิวงบ 4QFY64 กำไรต่ำคาด

กำไรสุทธิ 4QFY64 ที่ 404 ลบ. เพิ่มขึ้น 64.5% YoY ลดลง 6.4% QoQ EPG รับรู้ GPM ที่ลดลงจากราคาปิโตรเคมีที่เพิ่มขึ้นมาก แต่ยอดขายมีโมเมนตัมที่ดีจากธุรกิจทั้ง 3 กลุ่มที่เติบโตขึ้นต่อเนื่อง

เราคาดว่ารายได้และกำไรสุทธิไตรมาส 1QFY65 จะเติบโตขึ้นทั้งเชิง YoY และ QoQ EPG ประกาศปรับเพิ่มราคาขายเฉลี่ย (ASP) ผลิตภัณฑ์จากทั้ง 3 หน่วยธุรกิจขึ้นใน เม.ย.-มิ.ย. ราว 5% แม้ผลกระทบจากการปรับเพิ่ม ASP จะส่งผลบวกบางส่วนใน 1QFY65 แต่เรายังคาดว่า GPM จะสูงขึ้นและฟื้นตัวขึ้นมาในระดับสูงที่ 33%

มุมมอง KS
คงคำแนะนำ “ซื้อ” ด้วยราคาเป้าหมายเดิมปี FY2565 (เดือน มี.ค.2565) ที่ 14 บาท ราคาหุ้นที่อาจปรับลดลงจะเปิดโอกาสให้สะสมหุ้นเก็บไว้

เปิดพอร์ตลงทุน >> https://bit.ly/3eC98sz

KS #KSecurities #EPG

Follow us :
LINE : http://bit.ly/KSLINEOA
Facebook: http://bit.ly/2XwGoaa
Instagram: http://bit.ly/332OqIT
Twitter: http://bit.ly/344OVng
YouTube: http://bit.ly/2QAdiFp