KS : กลยุทธ์การลงทุน Core & Satellite คืออะไร?

วิเคราะห์โดย KS Research Strategy

15 เม.ย. 2569

📍Core & Satellite เป็นกลยุทธ์การลงทุนแบบยืดหยุ่นที่จัดสรรพอร์ตลงทุนให้สอดคล้องกับวัตถุประสงค์การลงทุนระยะยาว และแสวงหาโอกาสในการลงทุนระยะสั้น เพื่อให้เหมาะกับทุกสภาวะตลาด

📍กลยุทธ์ลงทุนนี้จะแบ่งสัดส่วนการลงทุนออกเป็น 2 ส่วน คือ Core หรือ ส่วนหลัก ซึ่งเงินลงทุนส่วนใหญ่ราวๆ 60% – 70% จะอยู่ในส่วนนี้ โดยมีเป้าหมายให้เงินลงทุนมีมูลค่าเพิ่มจากการลงทุนในระยะยาว และมีการกระจายความเสี่ยงในสินทรัพย์ประเภทต่างๆ เช่น หุ้น ตราสารหนี้ กองทุนรวมอสังหาฯ หรือกองทุนรวมโครงสร้างพื้นฐาน (REITs) เพื่อให้ได้รับผลตอบแทนที่คาดหวัง ทั้งในรูปของกำไร ดอกเบี้ย เงินปันผล และค่าเช่า เป็นการลงทุนอย่างมีวินัย และมีความเสี่ยงที่เหมาะสมกับนักลงทุน

📍ส่วนเงินลงทุนอีก 30% – 40% จะอยู่ในส่วนของ Satellite หรือ ส่วนเสริม โดยมีเป้าหมายในการทำกำไรในระยะกลาง – สั้น ซึ่งนักลงทุนสามารถเน้นน้ำหนักการลงทุนไปยังกลุ่มหลักทรัพย์ที่พบว่ามีโอกาสที่ดีในการลงทุน เช่น ในภาวะเงินเฟ้อเพิ่มขึ้น น้ำมันมีราคาแพง นักลงทุนอาจเน้นการลงทุนในหุ้นกลุ่มพลังงาน พลังงานทดแทน หรือทองคำ พูดง่ายๆ คือ เป็นการลงทุนตามอารมณ์ของตลาดเพื่อสร้างโอกาสทำกำไรในช่วงสั้นๆ นั่นเอง