ASK : ทำสถิติใหม่ต่อเนื่อง

-เราคงคำแนะนำ “ซื้อ” ASK และเพิ่มราคาเป้าหมายขึ้นเป็น 51.0 บาท จาก 50.0 บาท หลังมีการปรับปีฐานราคาเป้าหมายไปเป็นสิ้นปี 2565 จากกลางปี 2565
-คาด ASK จะรายงานกำไรสุทธิไตรมาส 4/2564 ที่ 338 ลบ. เพิ่มขึ้น 53.3% YoY และ 7.6% QoQ ซึ่งจะช่วยหนุนให้กำไรทั้งรายไตรมาสและรายปีทำจุดสูงสุดใหม่
-คาด PPOP แข็งแกร่งจากช่วงไฮซีซั่นซึ่งจะหักล้างค่าใช้จ่าย ECL ที่สูงขึ้นในไตรมาส 4/2564 ในขณะที่คุณภาพสินทรัพย์ยังอยู่ในระดับที่ดี

คาดว่าแนวโน้มกำไรสุทธิจะแข็งแกร่งต่อเนื่องในปี 2565 จากสภาวะเศรษฐกิจมหภาคที่เริ่มฟื้นตัวขึ้นตามสถานการณ์โควิด-19 ที่บรรเทาลงในประเทศไทย

มุมมอง KS
คงคำแนะนำ “ซื้อ” ASK และเพิ่มราคาเป้าหมายขึ้นเป็น 51.0 บาท จาก 50.0 บาท เพราะเราปรับปีฐานราคาเป้าหมายไปเป็นสิ้นปี 2565 จากกลางปี 2565 เราชอบ ASK จากกำไรสุทธิที่เติบโตแข็งแกร่งด้วยอัตราเติบโตเฉลี่ยต่อปี (CAGR) ที่ 25.2% ระหว่างปี 2564-66 และมูลค่าหุ้นที่ไม่แพงเพราะราคาหุ้นปัจจุบันซื้อขายด้วย PER และ PBV ปี 2565 ที่ 16.4 เท่า และ 2.6 เท่า ซึ่งยังถูกกว่าระดับเฉลี่ยของทั้งกลุ่มที่ 19.6 เท่า และ 3.3 เท่า ตามลำดับ

เปิดพอร์ตลงทุน >> https://bit.ly/3eC98sz

KS #KSecurities #ASK

Follow us :
LINE : http://bit.ly/KSLINEOA
Facebook: http://bit.ly/2XwGoaa
Instagram: http://bit.ly/332OqIT
Twitter: http://bit.ly/344OVng
YouTube: http://bit.ly/2QAdiFp